대덕

최근 단기적인 상승 흐름을 보이다가 2026년 8월 28일 기준 16,070원으로 소폭 조정을 받는 모습입니다. 중기적으로는 20일 이동평균선(15,364원)과 60일 이동평균선(16,141원) 위에서 지지력을 테스트하며 방향성을 탐색하고 있습니다.

8월 27일 거래량(71,142주) 대비 8월 28일 거래량(40,890주)이 감소하며 조정 구간에 진입했습니다. 거래량 감소를 동반한 가격 하락은 추가 하락보다는 단기 숨 고르기 성격이 강하나, 추세 전환을 위해서는 거래량을 동반한 상승이 필요합니다.

RSI는 61.64로 과열권에는 도달하지 않았으나 상승 탄력이 다소 둔화되었습니다. OBV는 5,289,615로 가격 조정 중에도 매집 세력의 이탈이 크지 않음을 시사하며 가격과 동행하는 모습을 보입니다. MACD는 양의 값을 유지하고 있으나 신호선과의 괴리가 줄어들고 있습니다.

주요 지지선은 20일 이동평균선 부근인 15,360원과 직전 저점 구간인 14,800원 부근으로 설정됩니다. 주요 저항선은 최근 고점인 16,500원과 심리적 저항선인 17,000원 부근에 형성되어 있습니다.

최근 저점에서 반등하여 상승 채널을 형성하려는 시도가 나타났으나, 현재는 단기 고점 형성 후 눌림목을 형성하는 구간으로 판단됩니다.

수익성 지표가 매우 우려되는 수준입니다. 2026년 8월 기준 ROE(자기자본이익률)는 0.58%로 급감하였으며, EPS(주당순이익) 또한 103원에 불과하여 이익 창출 능력이 현저히 약화되었습니다. 다만, 재무상태표상 영업현금흐름은 2026년 6월 기준 약 1,201억 원으로 양호하며, 이는 장부상 이익보다 실제 현금 유입이 원활함을 나타냅니다. 하지만 이익의 질과 규모 면에서 개선이 시급합니다.

수급 측면에서는 외국인의 매도세가 관찰됩니다(8월 28일 외국인 7,264주 순매도). 기관은 소폭 매수세를 보였으나 시장 전체의 주도권을 잡기에는 부족합니다. 특히 신용잔고율이 약 31% 수준으로 다소 높아, 주가 하락 시 반대매매로 인한 변동성 확대 위험이 존재합니다. 국민연금은 약 4.09%의 지분을 보유하고 있습니다.

섹터 평균(KRX TMI)과 비교했을 때, PER(주가수익비율)은 156.02배로 매우 높고 ROE는 0.58%로 매우 낮습니다. 이는 이익 급감으로 인해 밸류에이션 지표가 왜곡된 결과입니다. 반면 PBR(주가순자산비율)은 0.91배로 섹터 평균(2.15배) 대비 자산 가치 측면에서는 저평가되어 있습니다.