한화투자증권

최근 3개월간 주가는 7,000~8,200원 박스권에서 등락하며 중립적 흐름을 보임. 단기(5/20일선)는 횡보, 중기(60일선)는 약간 우상향, 장기(120일선)는 완만한 상승세로 전환 시도 중이나 뚜렷한 추세 전환 신호는 부족.

거래량은 2월 이후 점진적 감소세로, 투자자 관망세가 우세. 단기 급등 구간에서 일시적 거래량 증가가 있었으나, 이후 재차 감소하며 시장 심리는 중립~소극적.

5일선: 7,950원, 20일선: 7,900원, 60일선: 7,700원, 120일선: 7,600원. RSI(14): 52로 중립권. MACD는 신호선과 근접, 방향성 모호. 볼린저밴드 상단(8,200원), 하단(7,600원) 내 등락. 전반적으로 기술적 중립.

주요 지지선: 7,000원(중장기 저점), 7,600원(120일선). 주요 저항선: 8,200원(단기 고점), 9,000원(2023년 고점). 지지선은 거래량과 과거 반등 구간에서 확인됨.

특이한 대형 패턴은 부재. 최근 박스권(7,000~8,200원) 내 등락 반복. 이중바닥, 머리어깨형 등 명확한 반전 패턴은 관찰되지 않음.

2025년 예상 PER 6.2배, PBR 0.48배, ROE 7.8%. 최근 3년 매출 성장률은 연평균 4%, 영업이익은 변동성 크나 2024년 이후 회복세. 배당수익률 3%대. 업계 평균 대비 저평가이나, 증권업 전반의 성장성은 제한적.

최근 3개월간 외국인·기관 순매수세는 미미, 개인 중심 거래. 공매도 비율은 0.2% 내외로 낮음. 프로그램 매매는 중립적. 뚜렷한 수급 유입·이탈 신호 없음.

증권업 내 중위권. 대형사 대비 수익성·시장점유율은 낮으나, 밸류에이션 매력은 존재. 증권업 섹터 전반이 금리·거시환경에 민감, 최근 업황은 보합세.