가격 동향
최근 9월 중순 13,835원의 저점을 형성한 이후 완만하지만 견고한 우상향 반등세를 지속하고 있습니다. 단기적으로는 5일 및 20일 이동평균선이 상향 곡선을 그리며 정배열 전환을 시도하고 있으며, 중기적으로 60일 이동평균선을 상향 돌파하여 14,105원에 안착했습니다. 주식 30%와 채권 70%로 구성된 자산배분형 상품 특성상 가격 변동 폭이 크지 않으나, 저점 확인 후 점진적인 회복 추세가 확인됩니다.
KODEX TRF3070
329650
ETFQUANTYLAB VIEW
ETF 분석
긍정
75
KODEX TRF3070은 주식 30%, 채권 70%의 안정적인 포트폴리오를 기반으로 연간 10% 수준의 견고한 성과를 창출해 왔습니다. 기술적으로도 9월 저점 확인 후 주요 이동평균선 정배열 및 모멘텀 지표 호전이 나타나고 있어 중장기 투자 관점에서 매수 매력도가 높습니다. 퇴직연금 및 장기 안정 투자자에게 최적의 분산 투자 대안으로 판단됩니다.
2026.10.3014,105원
상단 14,600하단 13,800
2026.07.242026.09.092026.10.30
거래량 분석
10월 30일 종가 상승과 함께 5만 주 이상의 거래량이 수반되며 단기 매수세 유입이 확인되었습니다. 일평균 2만~4만 주 수준의 거래량이 꾸준히 유지되고 있어 유동성 공급자(LP)에 의한 호가 형성이 원활하며, 혼합형 ETF 특성상 연금 및 장기 적립식 투자 목적의 안정적인 거래 흐름을 보이고 있습니다.
기술적 지표
단기 5일 이평선(14,046원)과 20일 이평선(14,007원)이 60일 이평선(14,018원)을 상향 돌파하는 골든크로스를 형성했습니다. 120일 장기 이평선(14,163원) 바로 아래까지 반등하며 장기 추세선 회복을 시험하고 있습니다. MACD(22)가 시그널(11)을 상회하는 양의 확장 국면에 진입했으며, RSI는 66으로 과매수 진입 전의 건전한 매수 모멘텀을 나타냅니다. 볼린저밴드 상단(14,095원)을 돌파하며 밴드가 확장되는 국면입니다.
지지·저항
중장기 1차 지지선은 최근 한 달간 강력한 바닥을 형성한 20일 및 60일 이동평균선 부근인 14,000원 선이며, 2차 강력 지지선은 전저점 부근인 13,800원~13,830원 구간입니다. 1차 저항선은 120일 장기 이동평균선이 위치한 14,160원~14,200원 구간이며, 이를 안착 돌파할 경우 직전 고점대이자 연간 상단인 14,500원~14,600원까지 상승 여력이 열려 있습니다.
패턴 인식
9월 중순 더블 바텀(이중 바닥, 13,835원)을 형성한 이후 14,000원 부근에서 횡보 박스권을 거쳐 상방으로 돌파하는 역헤드앤숄더 및 계단식 상승 패턴이 확인됩니다. 밴드 폭 축소 후 상단 돌파가 나타나면서 추세 전환 국면의 신뢰도를 높이고 있습니다.
포트폴리오 분석
FnGuide TRF 3070 지수를 추종하며 글로벌 선진국 주식 30%와 국내 국공채 70%에 분산 투자하는 자산배분형 혼합 ETF입니다. 삼성자산운용이 운용하며 총보수는 연 0.240%, 시가총액은 2,570억 원으로 안정적인 규모를 자랑합니다. 주식의 성장성과 채권의 안정적 이자 수익을 동시에 추구하며 변동성을 효과적으로 제어하는 상품입니다.
수급 분석
시가총액 2,500억 원 이상의 대형 혼합형 ETF로 일평균 수억 원 규모의 안정적인 거래대금을 유지하고 있습니다. 자산배분 펀드 특성상 퇴직연금(DC/IRP) 규제 상 주식 위험자산 한도(70%)를 회피하여 안전자산으로 편입할 수 있어 기관 및 개인 퇴직연금 자금의 유입이 지속적으로 유지되고 있습니다.
시장 포지셔닝
글로벌 주식 시장의 실적 장세와 채권 금리 안정화 사이클이 맞물리며 TRF(Target Risk Fund) 전략에 유리한 거시경제 환경이 조성되고 있습니다. 단일 자산 ETF 대비 변동성(MDD)이 극히 낮아 위험 대비 수익률(샤프지수) 측면에서 탁월하며, 중장기 은퇴 자산 및 안정형 포트폴리오의 코어 자산으로 적합합니다.